Вариант 5. Проведите оценку портфеля компании «Альфа-Групп»

  • ID: 51254 
  • 7 страниц

Содержание:


Вариант № 5

Ситуационная (практическая) задача № 1

Проведите оценку портфеля компании «Альфа-Групп» по модели Марковица-Тобина, за период с 2005 по 2009 год, используя данные финансовой отчетности компании и ее годовых отчетов. Сформулируйте операционную финансовую стратегию управления финансовым риском.

Дивидендный компонент доходности за указанный период составит 3%, а ценовой - 7%, следовательно - ожидаемая ставка доходности будет равна 10% (r = 3% + 7% = 10%).

Распределение вероятностей ставок доходности акций компании «Альфа-Групп»

Состояния экономики

Ставки доходности акций (%)

Вероятности

Ситуационная (практическая) задача № 2

Основываясь на результатах проведенной вами оценки, составьте аналитическое заключение, в котором охарактеризуйте и аргументируйте практику применения модели Марковица-Тобина, определите ее преимущества и недостатки.

ОАО «Альфа-Групп» придает большое значение должному управлению финансовыми рисками. Главная цель риск-менеджмента Альфа-групп— это достижение оптимального уровня соотношения риска и доходности его операций.

Список литературы

1. Бобылева А. З. Финансовые управленческие технологии : учебник / А. З. Бобылева. – М. : ИНФРА-М, 2007. – 491 с.

2. Лукасевич И. Я. Финансовый менеджмент: учебник / И. Я. Лукасевич. – М.: ЭКСМО, 2007. – 766 с.

3. Ковалев В. В. Финансовый менеджмент: теория и практика / В. В. Ковалев. – М.: Проспект, 2007. – 1024 с.

4. Мамедов А. О. Международный финансовый менеджмент в условиях глобального финансового рынка / А. О. Мамедов ; под ред. В. А. Слепова. – М.: Магистр, 2007. – 299 с.